Факторинг — это финансовый инструмент, который помогает продавцам получать деньги ещё до того, как покупатель оплатит товар или услугу. В отличие от кредита, факторинг не требует обеспечения, залога или поручительства, а вместо этого основан на уступке права требования оплаты долга финансовому агенту. Финансовый агент, получив право на этот долг, перечисляет продавцу часть суммы заранее и берёт на себя заботу о взыскании денег с должника. Это похоже на сложную схему, но на самом деле всё вполне законно и регулируется законодательством.
Основное преимущество факторинга для продавца в том, что он может ускорить получение денег и не ждать, пока покупатель выполнит свои обязательства. При этом факторинг даёт возможность предпринимателям избежать кассовых разрывов, не прибегая к кредитам. Финансовый агент, взяв на себя обязательства по взысканию долга, получает вознаграждение за свои услуги и часть уступленного долга. Несмотря на всю свою сложность, факторинг — это законная и эффективная схема, позволяющая бизнесу справляться с финансовыми трудностями.
Зачем нужен факторинг
У бизнеса часто возникают проблемы с дебиторской задолженностью: покупатели должны деньги, но этих денег не хватает для покрытия текущих расходов, таких как налоги, зарплаты или аренда. Примером может служить сахарный завод, который закупает свеклу у агрофирмы, перерабатывает её в сахар и продаёт его торговым сетям. Однако торговые сети получают деньги за проданный сахар лишь спустя несколько месяцев, а агрофирме нужно оплачивать поставку немедленно. В таких случаях возникают кассовые разрывы, и факторинг помогает закрыть этот финансовый разрыв.
Завод может передать своё право требования оплаты долга фактору, получив средства заранее. Например, завод уступает право на 1,5 миллиона рублей долга за 1,2 миллиона. Фактор берёт на себя обязанности по взысканию долга, а завод получает нужные деньги, чтобы продолжить работу.
Факторинг также удобен тем, что помогает сэкономить на административных расходах. Финансовый агент берёт на себя задачи по взысканию задолженности, избавляя бизнес от необходимости нанимать юристов или экономистов для работы с долгами.
Законодательное регулирование факторинга
Факторинг регулируется Гражданским кодексом РФ, а именно главой 43, в которую в 2018 году были внесены значительные изменения. Ранее факторинг понимался как обычная уступка права требования, что напоминало другой договор — цессию. Однако в 2014 году Россия присоединилась к международной Оттавской конвенции, что изменило определение факторинга в российском законодательстве. Теперь факторинг — это комплекс услуг, а не просто уступка долга.
Комплекс услуг в факторинге может включать финансирование, учет требований к должникам, взыскание задолженности и другие элементы. Эти услуги выбираются сторонами договора в зависимости от их потребностей.
Также важно понимать разницу между факторингом и цессией. Цессия — это только передача права требования, тогда как факторинг включает дополнительные услуги, такие как ведение учета или возврат долгов. При факторинге допускается только уступка денежных требований, в отличие от цессии, где могут уступаться и неденежные обязательства.
Факторинг и форфейтинг: в чём разница?
Факторинг чаще всего используется для краткосрочного финансирования, срок которого составляет около 90 дней. Однако для более длительных обязательств существует форфейтинг. В форфейтинге, как и в факторинге, участвуют три стороны — кредитор, должник и форфейт (финансовый агент). Основное отличие заключается в том, что форфейт работает с долговыми обязательствами в форме векселей или аккредитивов, что делает сделку менее рискованной для агента.
Форфейтинг чаще применяется в международных экспортных сделках и позволяет обеспечить более длительное финансирование, нежели факторинг. Однако, в отличие от факторинга, форфейт не занимается возвратом долга, он просто ждёт наступления срока погашения или перепродаёт вексель другому кредитору.
Преимущества и недостатки факторинга по сравнению с кредитом
Факторинг имеет несколько преимуществ перед кредитом:
- Отсутствие залога. Для факторинга не требуется обеспечение в виде залога или поручительства, как это часто бывает при кредитовании. Факторинг основывается на праве требования к должнику.
- Быстрое получение средств. Финансирование через факторинг позволяет быстрее получить деньги и использовать их на любые нужды — налоги, зарплаты, ремонт оборудования.
- Управление задолженностью. Финансовый агент берёт на себя ответственность за взыскание долгов, что экономит время и деньги клиента.
Однако есть и недостатки:
- Стоимость факторинга выше кредита. Клиент уступает долг по меньшей цене и ещё должен оплатить услуги агента, что делает факторинг более дорогим.
- Ограниченные сроки финансирования. Факторинг рассчитан на короткий срок, обычно до полугода, что может не подходить для долгосрочных обязательств.
Виды факторинга
Факторинг бывает нескольких видов:
- С регрессом — в этом случае финансовый агент имеет право потребовать с клиента возмещение, если должник не оплатил долг.
- Без регресса — весь риск неоплаты переходит на фактора, и клиент не несёт ответственности за невыплаты. Этот вариант дороже для клиента.
- Реверсивный факторинг — инициатором выступает должник, который договаривается с фактором о том, что агент предоставит отсрочку по платежам, оплачивая товары за счёт средств фактора.
Договор факторинга: существенные условия
Чтобы договор факторинга считался заключённым, стороны должны прийти к соглашению по всем его существенным условиям. В договоре обязательно указываются услуги, которые оказывает финансовый агент, сумма финансирования и уступаемые требования.
Правильное оформление уступаемых требований — критически важный момент, так как ошибки могут привести к судебным разбирательствам. Пример: торговый дом и вагоностроительный завод заключили договор факторинга, но из-за ошибок в пересчёте валют требования возникли споры, которые были разрешены только после вмешательства кассационного суда.
Участники факторинга: кто и как взаимодействует
В факторинге участвуют три стороны:
- Клиент — тот, кто уступает права требования.
- Финансовый агент — фактор, который берёт на себя управление долгами.
- Должник — лицо, которое обязано оплатить долг.
Отношения между клиентом и фактором регулируются договором, который предусматривает, кто и как занимается взысканием долгов. Клиент может сам вести учёт долгов, или же эти функции полностью передаются фактору.
Отношения между клиентом и должником не требуют согласия должника на уступку, но если договором между ними предусмотрен запрет на уступку, клиент может быть оштрафован.
Как выбрать банк для факторинга
При выборе финансового агента важно учитывать следующие факторы:
- Кто может предоставить услуги? Факторингом занимаются как банки, так и специализированные компании. Обычно банки выгоднее для крупных сумм, а факторинговые компании работают быстрее, но с меньшими объёмами.
- Электронное взаимодействие. Важно, чтобы документы можно было отправлять электронно, что сократит время на оформление.
- Проверка агента. Финансового агента нужно проверить в реестре Росфинмониторинга. Если компания не стоит на учёте, банк может отказаться проводить операции с ней.
Стоимость факторинга
Стоимость факторинга состоит из нескольких частей:
- Единовременная комиссия за обслуживание.
- Комиссия за использование денег в течение срока отсрочки.
- Комиссия за обработку документов.
Факторинг обычно дороже кредита на 5–10%, но он даёт больше гибкости и возможностей для оперативного использования средств.
Коротко о факторинге
Факторинг — это не просто уступка долга, а целый комплекс услуг, которые позволяют бизнесу получить финансирование до наступления срока оплаты. Факторинг помогает избежать кассовых разрывов, управлять дебиторской задолженностью и минимизировать риски неоплаты. В договоре факторинга должны быть чётко прописаны оказываемые услуги и уступаемые требования, а сам финансовый агент должен стоять на учёте в Росфинмониторинге.